汇率预测与国际平价条件简介跨国企业从交易达成到应收(应付)账款的实际付出(收到)都需要一段时间而且在其经营活动中所发生的所有外币收付最终须与本国货币进行折算跨国企业在经营活动的全过程中都存在着由于外汇汇率变化造成的外汇风险由三因素构成:时间本币外币3)时态法(temporal method)-外币折算只是对既定价值的重新表述所以应该是计量单位的改变而非计量属性的改变(美) -即按照实
第 2009 年第 3 期
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级第五级单击此处编辑母版标题样式第 五 章 外汇风险及其管理20224191 一外汇风险概念 ★ 这里的外汇风险是指汇率风险即在国际经济交易中由于汇率的变动而给外币债权或债务持有人造成的损失或收益的可能性(不确定性)第一节 外汇风险种类及其分析20224192二外汇风险类型流量风险外汇银行国际投资者国际筹资者交易风险流量风险进出口商结算风险
单击此处编辑母版标题样式单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级第五级第二章 外汇交易与外汇风险 重点: 阐述外汇交易与外汇风险的防范问题外汇交易即外汇买卖是指不同货币按一定汇率进行的兑换凡有交易就会有市场凡有市场就会有风险(外汇市场问题将在国际金融市场一章中讲述)外汇交易与外汇风险及其防范问题是国际金融活动中业务性技术性较强的问题也是较为繁杂的问题要求:能够对主要的外汇交易种类和主要的外汇风
单击此处编辑母版标题样式单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级第五级外汇风险管理中国人民大学 涂永红导 论外汇风险管理是国际经济活动的产物经济全球化与跨国经营企业跨国经营中的金融活动国际金融环境的变迁跨国面临的金融风险我国跨国面临的独特外汇风险第一章 国际金融市场学习目的了解国际金融市场的概念和作用了解外汇市场的概念和作用参与者主要交易工具及中国外汇市场相关知识了解欧洲货币市场的概况
24企业等1交易风险是指在进行会计处理和对外币计价的债权和债务进行财务决算时对于必须转换成为本币的但是以各种外币计价的项目进行评价时产生的风险例如跨国在海外的经营机构以东道国的货币为计价单位在进行总的报表汇总时要以母的货币作为计价货币(一)构成要素:本币外币时间(二)构成要素的相互关系 1图示举例 2多头地位与空头地位 3以本币收付无外汇风险 4流入的外币与流出的外币币种相同金额相同
外汇风险管理是国际经济活动的产物经济全球化与跨国经营企业跨国经营中的金融活动国际金融环境的变迁跨国面临的金融风险我国跨国面临的独特外汇风险商业银行外汇经纪人和外汇交易员外汇的实际供应者和需求者外汇投机者中央银行及主管外汇的机构三外汇市场的特点变化的市场无形的市场开放的市场全球化的市场一黄金和黄金市场二黄金市场的分类三黄金市场的参与者四我国黄金市场国际化的发展构想 (一) 新加
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第三章外汇市场与外汇风险第一节外汇市场概述一、外汇头寸的概念界定的口径第二节主要的外汇交易 一、即期外汇交易(Spot Exchange Transaction)〈一〉即期外汇交易的概念 即期外汇交易又称为现汇交易,是指外汇买卖成交后,原则上在两个营业日内办理交割的外汇交易。A银行B银行询价星期二:成交报价决定是否进行交易,若接收该报价,则:双方在上述报价基础上达成交易合约星期四:交割A银行B银行
实验四:外汇风险防范一实验内容目标及要求(一)实验内容1掌握外汇风险的种类2掌握外汇风险防范手段的种类3掌握各防范手段所适用的外汇风险4外汇风险防范的过程和结果主要为案例分析(二)实验目标深化学生在国际金融课程中学到的有关套利套汇的知识和技巧并具备运用所学知识规避外汇交易风险的能力(三)实验要求通过实例学习如何进行套期保值交易以防范外汇风险根据理论知识分析外汇风险的具体防范措施了解外汇风险防范手段
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