并购重组与整合实战操作分析主办方:清华大学深圳研究生院【前 言】中国经济已进入了改革开放以来最关键的转型期产业整合不断加速并购重组也成为十二五时期的关键词伴随着经济转型和优势企业做大做强的需要企业通过并购重组实现扩张是未来的必然方向一些尝试IPO但最终失意的企业也可能转走并购途径实现间接上市并购是一把双刃剑整合得好不仅有助于促进企业提高资源配置效率而且有助于企业转变发展方式调整经济结构促进创新整合
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第五讲企业并购整合的14个核心步骤企业并购整合操作步骤步骤一: 明确并购需求制定并购战略步骤二: 成立并购小组步骤三: 选择并购投资总顾问步骤四: 搜索筛选和确定目标企业企业并购整合操作步骤步骤五: 签订并购意向书步骤六: 开展尽职调查步骤
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第一讲如何在并购整合中规避风险企业见购并主购方的并购模式强强联合的并购模式指的是在同行业经济技术水平比较一致或者比较接近的两个企业并购之后规模扩大后能够享受7天连锁酒店到经济规模和组织经济总成本下降竞争力加强案例:波音与麦道企业见购并主购方
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第八讲管理整合的关键点控制EVA(经济增加值)考虑了行业的发展客观因素对这个企业业绩的增长所做贡献有效的分离出作为经营者或者管理人的贡献方式对资源的使用效率和未来的增值进行考核岗位绩效问题薪酬和岗们绩效挂钩长期激励通过完善的法人治理机构
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法徐沁简介徐沁 先生 盛高咨询董事长著名企业并购整合专家受聘担任清华大学北京大学上海交通大学浙江大学等EMBA总裁班课程教授专长于企业人力资源战略管理并购重组整合管控等方面的研究 徐先生目前担任多家上市公7天连锁酒店司的独立董事和首席顾问
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第景讲什么是并购后的管理整合如何设计并购方案方案应能体现各个利益方要考虑最高的支付成本和支付方式以及目标企业的意图如何发挥最大的利规避7天连锁酒店我们的弊并购程序与法律安排考虑国家相关法律的要求融资方式的制定与安排明确融资时间和还款计划税务
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第一讲什么是企业并购与整合(二)并购整合的四个层次获得目标企业的产权(包括股权资产等)和被动获取收益的权利获得目标企业的控制权和主动获取收益的权利获得战略经营和财务的整合管理和文化的整合四个层次的理解名义并购控制董事会广度整合融合全面改造逐
单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级Page ? 单击此处编辑母版标题样式 主讲:徐沁企业并购整合及操作方法企业并购整合及操作方法第七讲管理整合的五个主要方面在组织整合操作过程中的典型问题部门设置重叠多头指挥命令混乱民部门职责不清相互之间推诿扯皮组织结构缺乏拓展余地无法适应7天连锁酒店资产重组后企业发展的需要业务流程不明确业务的解决没有确定程序业务发展受阻营销体系重复
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行业洗牌加剧 解析安防并购重组与战略合作专题方案一专题背景2014年安防行业中不少企业傍上互联网大佬同时行业转型升级安防企业借助并购与联盟走上新的发展之路2015年初照相机厂商佳能宣布斥资约3300亿日元收购全球最大网络摄像头厂商瑞典安讯士又成为行业的热点随着安防行业内并购与战略合作愈演愈烈行业集中度将进一步加剧二专题定位安防行业的快速发展吸引了其他行业众多企业开始甚至将业务开始延伸到安防
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