大桔灯文库logo

下载提示:1. 本站不保证资源下载的准确性、安全性和完整性,同时也不承担用户因使用这些下载资源对自己和他人造成任何形式的伤害或损失。
2. 本文档由用户上传,版权归属用户,大桔灯负责整理代发布。如果您对本文档版权有争议请及时联系客服。
3. 下载前请仔细阅读文档内容,确认文档内容符合您的需求后进行下载,若出现内容与标题不符可向本站投诉处理。
4. 下载文档时可能由于网络波动等原因无法下载或下载错误,付费完成后未能成功下载的用户请联系客服处理。

相关文档

  • .ppt

    股票的需求与均衡价格DEMAND FOR STOCKS AND EQUILIBRIUM PRICES 股票的需求与均衡价格DEMAND FOR STOCKS AND EQUILIBRIUM PRICES 假设 Assumptions (contd) 当我们把所有个人投资者的资产组合加总起来时借与贷将互相抵消(这是因为每个借入者都有一个相应的贷出者与之对应)加总的风险资产组合价值等于整个经济中

  • .ppt

    M两基金分离定理依然成立 资本市场线上的任意一点所代表的投资组合都可以由一定比例的无风险证券和由M点所代表的有风险资产组合生成 由此得出一个在金融投资领域很有意义的结果对于从事投资服务的金融机构来说不管投资者的收益风险偏好如何只需要找到切点M所代表的有风险投资组合再加上无风险证券就能为所有的投资者提供最佳投资方案重要的是这一最佳投资方案的设计与投资者的收益风险偏好无关投资者的收益风险偏好只需要反映

  • capital_assets_pricing_model_(CAPM)_.ppt

    YOUR SITE HEREAdditional AssumptionsAll portfolios other than those employing the market portfolio and risk free borrowing or lending would lie below the CML although some might plot very close to e

  • .doc

    资本资产定价模型(一)资本资产定价模型的基本表达式必要收益率=无风险收益率风险收益率 RRfβ×(Rm-Rf)其中:( Rm- Rf)市场风险溢酬反映市场整体对风险的平均容忍程度(或厌恶程度)【例9】当前国债的利率为4整个股票市场的平均收益率为9甲股票的β系数为2问:甲股票投资人要求的必要收益率是多少【答案】甲股票投资人要求的必要收益率42×(9-4)14(二)资产组合的必要收益率:资产组合的必要

  • .doc

    资本资产定价模型 杨长汉 文章出处:《中国企业年金投资运营研究》 杨长汉 著杨长汉笔名杨老金师从著名金融证券学者贺强教授中央财经大学MBA教育中心教师金融学博士中央财经大学证券期货研究所研究员中央财经大学银行业研究中心研究员在资本市场中影响资产价格的因素是多种多样的学者们若想致力对资产定价的定量研究就必须借助简化的资产定价模型这导致资本资产定价模型(Capital Asset Pricing

  • .docx

    Capital asset pricing model 风险越高 投资者所要求的 =E9A284E69C9FE694B6E79B8Ahl_tag=textlinktn=SE_hldp01350_v6v6zkg6 t _blank 预期收益就越高 这样才能弥补他所承受的高风险 这个模型  =E9A38EE999A9E8B584E4BAA7hl_tag=textlinktn=SE_h

  • 2009第十章--.ppt

    第十章 资本资产定价模型(CAPM)存在无风险借贷机会时组合的收益与风险 B在所有的证券组合中有效组合P表示无风险组合和市场组合(CML上的组合)有表示无风险收益率为市场组合收益率对应单指数模型的形式有: 又∵这是一个线性关系有 且 因而P的总体风险 非系统风险即组合的非系统风险消失了思考题P253-254:1-4练习题P254:6-12

  • 以及APT.docx

    资本资产定价模型出自 MBA智库百科( )资本资产定价模型(Capital Asset Pricing ModelCAPM) CAPM模型的提出   CAPM是 wikiE8AFBAE8B49DE5B094E7BB8FE6B58EE5ADA6E5A596 o 诺贝尔经济学奖 诺贝尔经济学奖获得者 wikiE5A881E5BB89C2B7E5A48FE699AE o 威廉·夏普 威

  • 与效率市场.ppt

    资本资产定价模型与效率市场资本资产定价模型假设所有投资者均为风险回避者,他们依照资产收益的期望收益与标准差来衡量资产的收益与风险,并根据“均值方差”(Markowitz 资产组合选择模式)来理性地进行投资决策的。所有投资者只进行期限相同的单期决策,即他们忽略一期以后的影响(次优决策)投资者是价格接受者,任何投资者无法以自己的投资活动影响证券价格的变化。资本资产定价模型假设(续)投资者的投资只限于可

  • 学第9章.ppt

    单击此处编辑母版标题样式单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级第五级青岛大学经济学院 张宗强 2009年9月单击此处编辑母版标题样式单击此处编辑母版文本样式第二级第三级第四级第五级青岛大学经济学院 张宗强 2009年9月投资学 第9章资本资产定价模型(CAPM)2资本资

违规举报

违法有害信息,请在下方选择原因提交举报


客服

顶部